Nous assistons en ce début d’année à une relative stabilité des taux en comparant Janvier 2014 à Décembre 2013, mais il est intéressant de regarder dans le rétroviseur de l’année écoulée …En effet, si nous comparons maintenant Janvier 2014 à Janvier 2013, les résultats sont plus marqués en fonction des durées de prêt.
Sur la durée « classique » de 20 ans, les taux ont diminué de 0,25 points en passant de 3,8% à 3,55%, pour les prêts de 15 ans la baisse est de 0,05 points et 0,10 points pour les durées de 25 ans.
Quelles sont les conséquences de cette baisse pour l’emprunteur, si nous partons sur l’exemple d’un prêt de 180 000€ sur 25 ans (la baisse constatée la plus médiane) :
– soit il augmente sa capacité d’emprunt de 1 875 €, il pourra donc emprunter 181 875€ au lieu de 180 000€ pour une même mensualité (960€ sur 25 ans à un taux de 4 %),
Constat facile à comprendre avec le tableau ci dessous:
Voir le détail de cette simulation : http://www.pret-a-emprunter.fr/calculettes/resultat-simulation/montant-empruntable-960-euros-25-ans-JLlPttO4
– soit il diminue son coût de crédit de 1 888€,
– soit il choisit de baisser sa mensualité de 9,96 euros dans notre exemple.
On peut remarquer au passage qu’une baisse de 0,10 points sur un taux immobilier de 25 ans engendrent des conséquences « assez faibles » pour l’emprunteur, comme le démontrent aisément les chiffres ci dessus. Ceci dit, ce constat devrait pousser l’emprunteur à privilégier la recherche du meilleur conseil, c’est à dire la solution qui sera parfaitement en adéquation avec ses besoins et ses projets plutôt que l’unique « sacro sainte » recherche du meilleur taux…
Ce peut être par exemple une solution négociant le calcul des indemnités de remboursement anticipés pour un emprunteur souhaitant revendre à 5 ans (l’absence de pénalité pourrait représenter un gain de plus ou moins 3 500€ à la 5 ème année sur notre exemple d’un capital emprunté de 180 000€) ou encore un prêt avec de vraies possibilités de modulation de la mensualité pour faire face aux aléas de la vie, ou encore obtenir un package de garanties sur-mesure…
Ensuite ce constat d’une relative stabilité est important car il tend à rappeler les planchers historiques atteints en 2013. La perspective d’une remontée mécanique des taux dans l’année reste donc à venir. Il n’est donc pas prudent d’attendre de nouvelles baisses, celles ci semblent bien derrière nous…Nous allons donc mécaniquement vers des hausses futures (après le soleil, la pluie…), le tout est de juger de l’ampleur et de la rapidité de cette hausse. Aux dires des analystes économiques, il n’y a rien qui semble devoir accélérer une remontée des taux sur le premier semestre 2014. Je les rejoints sur cette tendance mais il nous appartient de surveiller cinq paramètres qui feront les taux de demain: l’inflation et la croissance dans la zone euro, le retour ou non de la crise des dettes souveraines (la dette des États), les taux directeurs américains et enfin plus localement la cotation de la France.
Enfin, et quelques soient les tendances de ce début d’année, un fait est là: les taux sont historiquement bas. Tout porteur d’un projet immobilier doit donc en profiter pour concilier son pouvoir de négociation actuel, sur un marché de l’immobilier plus « ouvert » à la négociation du prix, et un coût de financement très attractif.